研究

高盛:上调中海物业(02669)目标价至2.9元 维持“中性”评级

2019年3月20日 15:54:58

智通财经APP获悉,高盛发表报告称,中海物业(02669)去年纯利同比升31%至4.02亿元,较该行预期低出1%,尽管收入增长高于预期,但受较弱毛利拖累。考虑到强劲收入增长预期、增值业务扩张、销售及行政开支改善,该行上调公司今年至2021年基础每股盈利分别4%、1%和1%,但相信物业管理及增值服务业务毛利表现均较逊色,维持“中性”评级,目标价由2.7元上调至2.9元。

该行认为,中海物业去年下半年收入较上半年增长18%,带动全年收入同比增24%至41.55亿元,分别较该行及市场预期高7%和8%。其中,去年物业管理业务同比升21%,增值服务业务同比增56%,升幅分别较该行预期高7个和26个百分点。该行称,公司宣派末期息0.02元,全年派息0.04元,相当于33%派息比率,股息回报率为1.3%。

blob.png

(更多最新最全港美股资讯,请点击下载智通财经App

香港交易所资讯服务有限公司、其控股公司及/或该等控股公司的任何附属公司均竭力确保所提供信息的准确和可靠度,但不能保证其绝对准确和可靠,且亦不会承担因任何不准确或遗漏而引起的任何损失或损害的责任(不管是否侵权法下的责任或合约责任又或其它责任)

相关阅读

取消评论