交银国际：维持中国太保(02601)“买入”评级 目标价39港元

智通财经APP获悉，交银国际发布报告称，维持中国太保(02601)“买入”评级，目标价39港元。

该行称，中国太保发布业绩预告，预计去年归属于股东的净利润按同比增约50%至60%，而归属于股东的扣除非经常性损益的净利润与则增约25%至35%，盈利预告上限基本符合该行预期，预计其寿险及产险净利润增长53%及70%。

该行又预计，集团去年新业务价值率将同比跌0.7个百分点，新业务价值跌12%，今年回升至6%左右增长。去年集团的产险保费收入同比增接近14%，优于同业，预计其全年综合成本率基本保持稳定。

另外，预计太保去年代理人、保费和新业务价值增长速度落后同业，但集团正在推进转型2.0，实施队伍升级、服务增值、科技赋能，转型成效值得期待。