花旗：微降华电福新(00816)目标价至2.3元 维持“买入”评级

智通财经APP获悉，花旗发表研究报告，称考虑到华电福新(00816)第四季发电量同比增长25%，加上产能扩张及风电场利用率增加，预测其持续经营业务2018至19年预测盈利增长可达每年8%，维持“买入”评级，称其现价相当于2018年预测市盈率6倍，估值吸引，但由于2017年度有一次性损失，加上煤炭成本上升，将其2017至2019年盈利预测下调1%至5%，目标价由2.35元微降至2.3元。

该行称，公司去年整体发电量同比增加3%，预测来自核电业务盈利同比增长60%至9亿元人民币，超过早前指引，但期内煤炭成本同比增长49%，达到每吨800元，加上录1.2亿元的一次性损失，故估计公司2017年盈利将同比增加8%至20.63亿元人民币，较市场预测低出2%。