智通财经APP获悉,耐世特(01316)此前发布中期业绩,公司实现收入17.34亿美元,同比增43%;股东应占利润8314万美元,同比增63倍;经调整EBITDA为2.13亿美元,增加84.1%。该股绩后暂现三连阴,累计跌幅超20%。截至发稿,跌6.12%,报8.13港元,成交额9345.24万港元。
瑞信表示,耐世特上半年盈利较2020年下半年跌28%至8300万美元,低于市场预期;而较令人感意外的是EBITDA利润率低于预期,集团上半年EBITDA利润率为12.3%,较市场14.6%的全年预测为低,因此将其目标价由17.4港元下调13.8%至15港元;小摩亦将其目标价由11港元下调至9.5港元,称其业绩逊预期,还称全球汽车行业仍面对芯片短缺问题,对销量及毛利率都造成压力,前景可见度较低,将今年盈利预测削减25%,但将明年预测上调12%;里昂发研报称,维持耐世特“买入”评级,目标价由14.3港元下调至14港元,相等于2022-23年平均市盈率预测16倍。下调公司核心利润预期,因为在更多的芯片短缺影响下,今年的销售额预计会下降,然后到2022-23年恢复。