汇丰研究:调高香港电讯(06823)目标价2.3%至13.3港元 评级“买入”

作者: 王岳川 2021-02-05 10:43:09
汇丰研究将香港电讯(06823)目标价由13港元调高2.3%至13.3港元,维持“买入”评级。

智通财经APP获悉,汇丰研究发布研究报告,将香港电讯(06823)目标价由13港元调高2.3%至13.3港元,维持“买入”评级。

报告中称,去年下半年集团的挑战是抵销高利润漫游业务减少,5G客户增长及成本控制部分抵销相关影响。集团下半年收入较该行预期低2.2%,但EBITDA胜预期1.6%,经调整资金流高于预期3%。而集团的新业务规模开始扩大,相信有助支撑增长。

该行上调对其2021/2022财年的收入预测1至1.5%,上调EBITDA预测约2%,以反映电讯服务业务及Now TV的收入趋势更好,以及成本控制稳定。

漫游业务预期今年上半年进一步下跌,但现时大致已反映。在更多手机支持及5G人口覆盖率达到约90%下,预计集团今年将更受惠于5G,5G客户将逐步增加。集团管理层称,真正的机遇为企业业务。

智通声明:本内容为作者独立观点,不代表智通财经立场。未经允许不得转载,文中内容仅供参考,不作为实际操作建议,交易风险自担。更多最新最全港美股资讯,请点击下载智通财经App
分享
微信
分享
QQ
分享
微博
收藏