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大变革后业绩回暖,百度(BIDU.US)真的复苏了吗?

2019年11月8日 10:05:42

本文源自“腾讯深网”微信公众号。

11月7日,百度(BIDU.US)CEO李彦宏在对内发出的内部信中,这样评价刚刚发布的三季度财报:百度前段时间的积极变革,已经初步显现出效果。

在今年5月17日发布的一季度财报中,百度录得上市以来首次亏损,同时总营收增速放缓,低于市场预期,财报发布后百度股价大跌。经过系列变革,百度状况有所扭转。

百度第三季度财显示,该季度总营收为人民币280.80亿元(约合39.3亿美元),略低于去年同期的人民币282.03亿元;归属百度的净亏损为人民币63.73亿元(约合8.92亿美元),较去年同期的净利润人民币123.96亿元转亏。百度第三季度业绩转亏,主要是因为股权投资出现现金减值损失人民币89亿元。

李彦宏在内部信中称,这样的业绩,是在多种不确定因素交错影响的情况下实现的,因而更加难能可贵。“我们更好地把握了创新、速度、效率的平衡,让公司经营连续上行,让我们对即将到来的2020年更加充满信心。”

持续巩固搜索护城河

搜索是百度的根基,同时是其争夺信息流市场的重要武器。百度曾凭借搜索在中国市场站稳了脚跟,搭载着移动互联网大潮和人口红利的正面推动,百度成功跃进互联网巨头公司的队列。然而,随着人口红利的消退,和人们对于内容搜索习惯的改变,百度不得不去思考新的战略方向,来巩固护城河和提高壁垒。

财报显示,百度第三季度核心业务(搜索和交易)营收为人民币210亿元(约合29.4亿美元),同比下滑3%,不包括剥离资产的影响同比增长2%。

对于超过10亿用户的百度而言,构建以知识和信息为核心的移动生态实为重要。

财报显示,百度App九月日活跃用户达到1.89亿,同比增长25%。百家号信息流和短视频内容创作者达到240万,同比增长57%。通过持续提升内容质量和引入社交功能,进一步增强了用户粘度,实现了移动流量的强劲增长。智能小程序月活跃用户达到2.9亿,同比增长157%。其托管页机制已经应用在多个行业,为用户提供了更加客观稳定的内容和服务,也为的客户不断提升ROI打下了良好的基础。

百度首席财务官余正钧表示:“尽管面临宏观经济环境疲软、行业相关政策变动等不确定性挑战,在成本管控方面,我们更加谨慎并注重投资的回报率。百度App端内搜索和信息流利润率得到大幅提高从而推动了公司整体利润率的改善。”

在流量获取方面,财报显示,百度三季度流量获取成本(TAC)为人民币32亿元(约合4.53亿美元),比去年同期增长5%,主要由于较高的流量获取成本以及向离线数字化屏幕和其他领域的扩展。

公开资料显示,去年11月,百度曾战略投资新潮传媒,新潮传媒此轮融资共计21亿元人民币,由百度领投。在线上流量红利消失且流量成本升高的背景下,百度加快了对线下场景的渗透。

在百度最近这次变革中,持续打造内容生态也是重要一部分。上半年以来,百度围绕内容生态陆续投资了凯叔讲故事、七猫小说、知乎、果壳,围绕服务生态则投资了有赞。

李彦宏在三季度财报的内部信中指出,百度全力打造的百家号、小程序和托管页机制,源源不断地为用户提供海量、全面、多样化、可搜索和安全可控的内容与服务。本季度,我们的搜索在最新的人工智能技术的驱动下,首条满足率由上一季度的51%提升到56%。

作为百度的核心战场,搜索业务从不缺少竞争对手入局。来自CTR营销观澜的数据显示,2019年第三季度,在移动端百度App用户覆盖规模为82.1%。

《深网》曾报道,百度老将沈抖在负责移动生态事业群组后,强调继续打造“搜索和信息流双引擎生态”,面向广告主的端对端解决方案“风云计划”是其中重要一环。

最近这场变革中,百度重要业务的人力方面也经历了重要调整,平晓黎整体负责百度App、百家号、搜索、信息流、新闻和小程序,百家号负责人阮瑜调任知识体系,曹晓冬负责好看视频和贴吧、游戏等大文娱项目,赵世奇继续负责以上业务的技术搭建。

《深网》曾报道,这种调整思路实际上是沈抖希望更多技术做成横向的中台,比如算法、增长、端上的通用技术。而在此之前,手机百度、好看视频、全民小视频的增长都是由同一个团队完成,沈抖希望把这种已有的中台化趋势大范围推广。

营收结构多元化

财报显示,百度第三季度总营收280.80亿元(约合39.3亿美元),与去年同期280.03亿元基本持平。在第二季度营收环比增长9%的基础上,本季度环比再次增长7%。

除核心业务贡献了210亿元(约合29.4亿美元)外,网络营销营收为人民币204亿元(约合28.6亿美元),比去年同期下滑9%,环比则增长6%,其它营收为人民币76亿元(约合10.7亿美元),同比增长34%。这部分增长则主要得益于爱奇艺会员、云计算和智能设备的增长。

在其它营收中,爱奇艺营收达到人民币74亿元(约合10.4亿美元),同比增长7%,且较二季度71亿元有所增长。爱奇艺会员服务同比增长了30%,在线广告营收同比下滑了14%。

在百度当下的整体战略中,智能音箱不仅是AI业务的重要载体,也是百度延续核心业务搜索优势的重要延伸,对智能音箱的投入符合其长期战略目标,也与李彦宏反复提及的“以投入换增长”策略相符。

根据IDC的数据显示,小度在家系列产品在全球带屏智能音箱市场中排名第一。小度助手技能商店里的技能已达3200个,包含ABC Reading(教育)、快手(短视频)、芒果TV(在线视频)、斗鱼(游戏直播)、美美消消乐(休闲游戏)等。小度助手开发者达3.6万人。

整体来看,云及智能设备业务丰富了百度的营收来源,对于此前严重依赖网络营销业务的百度而言是一个利好。

押注AI 打造新入口

《深网》曾报道,和过往几次调整相比,百度在最近这次变革中显得更加激进,一方面在于稳固和提升搜索和信息流核心业务迫在眉睫,另一方面则是押注AI,这个新入口必须保证万无一失。

李彦宏曾发表过“人工智能正在驱动数字经济向智能经济进化”的观点,并称作为人工智能平台型的公司,百度要在人工智能领域充分发挥技术优势,做智能经济时代的建设者。

其中,百度称Apollo在智能交通领域初期商业化上取得突破性进展。9月,全国首批45辆自动驾驶出租车队在长沙开启试运营。同时百度车路协同系统落地长沙,以帮助车辆灵活应对交通状况,克服传统盲区路况,提高交通效率和安全性。近期,百度在武汉获得15张自动驾驶路测牌照,在河北沧州获得30张载人测试牌照,百度自动驾驶路测牌照总数达150张,占中国全部获批自动驾驶路测牌照一半以上。

本季度,百度还升级了“云+AI”战略,进一步提升了我们的AI解决方案能力。李彦宏在内部信中称,从7月初“浦发数字人”初次亮相,到9月底的“数字人开放平台”推出,百度智能云的产业智能化进展快速,已覆盖工业、农业、金融、电信、医疗、教育等各行各业。百度AI开放平台得到更广泛普及,9月,开发者数量超过150万。使用百度地图语音功能的用户超过2.8亿,是去年同期一倍以上。

今年8月,百度在云智峰会上推出了新的企业AI解决方案,利用视觉、语音处理和其他AI技术,使得云服务更加高效和易于运维;百度AI开放平台的开发者数量超过150万。依托百度智能云的AI开放平台,让开发者可以全面运用百度AI技术,包括语音识别、计算机视觉、自然语言处理及百度开源深度学习平台飞桨。

李彦宏在内部信中表示,人工智能正在驱动数字经济向智能经济进化。作为人工智能平台型的公司,百度要在人工智能领域充分发挥技术优势,做智能经济时代的建设者。我们的智能云将为加速产业智能化的进程贡献开放的智慧和经验。

另外,在投资方面,IT桔子数据显示,百度2017年投资事件次数量为41起,2018年达到59起,投资数量虽然相较腾讯和阿里仍有差距,但纵向对比来看,活跃度明显上升。2017年投资重点围绕以AI所属的行业大类企业服务进行,2018年投资重点则转移到硬件,从“分身鱼”到“小度在家”再到“小度”,百度同时也正在加速打造AI时代的搜索入口。

附李彦宏财报内部信全文:

各位百度同学:

北京时间今天凌晨,公司发布了今年第三季度财报。这个季度,我们实现了总营收281亿元,虽然宏观环境依然充满挑战,经过全体员工的共同努力,我们的收入连续两个季度实现环比稳步增长;第三季度归属于百度的净利润达到44亿元(Non-GAAP),远超华尔街预期。归属于百度核心的净利润达到63亿元(Non-GAAP)。

这样的业绩,是在多种不确定因素交错影响的情况下实现的,因而更加难能可贵。这也说明,我们前段时间的积极变革,已经初步显现出效果。我们更好地把握了创新、速度、效率的平衡,让公司经营连续上行,让我们对即将到来的2020年更加充满信心。

百度是一家拥有超过10亿用户的公司,我们还构建了中国领先的以知识和信息为核心的移动生态。百度App九月日活跃用户达到1.89亿,同比增长25%。我们全力打造的百家号、小程序和托管页机制,源源不断地为用户提供海量、全面、多样化、可搜索和安全可控的内容与服务。本季度,我们的搜索在最新的人工智能技术的驱动下,首条满足率由上一季度的51%提升到56%。百家号信息流和短视频内容创作者达到240万,同比增长57%。我们通过持续提升内容质量和引入社交功能,进一步增强了用户粘度,实现了移动流量的强劲增长。智能小程序月活跃用户达到2.9亿,同比增长157%。我们的托管页机制已经应用在多个行业,为用户提供了更加客观稳定的内容和服务,也为我们的客户不断提升ROI打下了良好的基础。

小度智能音箱在用户规模上继续保持高速增长。根据第三方市场研究公司数据,第二季度小度智能音箱蝉联中国出货量第一,并成为全球出货量第二大的智能音箱。小度助手的增长势头依旧迅猛,9月份语音交互超过42亿次,是去年同期的 4.5倍以上。未来,我们会继续利用AI技术不断提升用户体验,让小度助手更好地帮助人,服务人。

Apollo生态取得的进展也令人振奋。截至目前,百度自动驾驶路测牌照总数达到150张,占中国全部获批自动驾驶路测牌照一半以上。我们的自动驾驶出租车队Robotaxi跑上长沙街头、开始试运营,不仅体现出我们在自动驾驶领域的系统水平和技术能力,更标志着百度的车路协同解决方案,在智能交通商业化进程中又迈出了重要一步。

本季度,公司还升级了“云+AI”战略,进一步提升了我们的AI解决方案能力。从7月初“浦发数字人”初次亮相,到9月底的“数字人开放平台”推出,百度智能云的产业智能化进展快速,已覆盖工业、农业、金融、电信、医疗、教育等各行各业。百度AI开放平台得到更广泛普及,9月,开发者数量超过150万。使用百度地图语音功能的用户超过2.8亿,是去年同期一倍以上。

上个月的乌镇世界互联网大会,我谈到了一个对未来的判断,那就是“人工智能正在驱动数字经济向智能经济进化”。作为人工智能平台型的公司,百度要在人工智能领域充分发挥技术优势,做智能经济时代的建设者。我们的智能搜索、小度将成为用户端人机交互变革的推动者;我们的百度大脑、飞桨平台将在智能经济基础设施的升级中发挥更大作用;我们的智能云、Apollo将为加速产业智能化的进程贡献开放的智慧和经验。

这是一个技术价值再度闪耀的时代,而技术创新就是一次伟大的冒险,我们付出100倍的努力,取得 10倍的优势,方可领先1步。但是,大胆创新胜过平庸保守,所有创造商业奇迹的公司,都是因为他们“生而不同”。让我们用创新一起去创造一个更美好的未来!(编辑:任白鸽)

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