高盛：广汽集团(02238)本田及菲亚特销售强劲 维持“买入”评级

高盛发表研究报告表示，广汽集团(02238)第三季盈利增71%至16亿元人民币(下同)，相当于该行预期下半年盈利的41%。投资收入升24%，主要因为广汽本田及广汽菲亚特的销售增长强劲。该行降2016-2018年的每股盈利预期1-3%，目标价从12.78港元略降至12.7港元，维持“买入”评级。

高盛称，期内集团收入增73%，而EBIT为5.5亿元，较去年亏损6.3亿有大幅改善;不过资产减值较预期1.33亿元高，主要来自无形资产撇帐。

该行预期第四季盈利将继续快速增长，全年增长为84%，主要因为需求强劲及有利的产品周期，预计仍有进一步资产减值的风险。