野村：维持腾讯(00700)“买入”评级 上调目标价至437港元

智通财经APP获悉，野村发布报告称，腾讯(00700)第三季收入和非标准会计准则下的每股盈利，均符该行预期，但略逊于市场预期。非标准会计准则经营溢利为27.5%，胜于预期(26%)，主要因为毛利较高。该行表示，维持其“买入”评级，目标价由428港元上调至437港元。

该行表示，手机游戏、社交媒体广告、金融科技、云服务都有令人惊喜的增长，唯电脑游戏和媒体广告收入弱。维持对第四季及明年广告业务增长加速预期，预计增速分别为26%及31%。手机游戏收入也会加快，主要动力来自《和平精英》、即将推出的手机版《英雄联盟》，及合并芬兰游戏开发商Supercell的报表带动。

该行称，金融科技收入升29%，占整体收入23%。撇除付费用户存款利息收入，可比较增长达41%。更令人惊喜的是，公司指出有关业务的经营溢利达双位数。此外，小程序日均活跃用户达3亿，相信是来自微信用户推动。