高盛将龙工(03339)剔出确信买入名单,以反映挖掘机替换装载机的进度快于预期,而令装载机的复苏较慢,但考虑基建活动仍然强劲,公司成本控制有效推动营收及盈利增长,以及良好的现金流管理,该行维持“买入”评级。
该行就下调装载机销售预期,将目标价由1.8元下调至1.5元,2016至2018年每股盈利预期下调22%、21%及12.4%。